|
Thị trường chứng quyền 17/10/2023: Bên bán chi phối thị trường
Kết thúc phiên giao dịch ngày 16/10/2023, toàn thị trường có 29 mã tăng, 131 mã giảm và 20 mã tham chiếu. Khối ngoại tiếp tục bán ròng với tổng mức bán ròng đạt 1.21 triệu CW.
I. DIỄN BIẾN THỊ TRƯỜNG CHỨNG QUYỀN
Kết thúc phiên giao dịch ngày 16/10/2023, toàn thị trường có 29 mã tăng, 131 mã giảm và 20 mã tham chiếu.
Ở chiều tăng, các nhóm chứng quyền VPB và FPT duy trì mức tăng nhẹ với sắc xanh phổ biến trung bình 5%. Ngược lại, các nhóm chứng quyền STB, MWG, HPG, MBB… đều đã có sự điều chỉnh tương đối mạnh, ghi nhận mức giảm hầu hết trung bình 10%.
Thanh khoản thị trường trong phiên hôm nay tập trung tại nhóm chứng quyền HPG và VPB (chiếm 29% thanh khoản toàn thị trường), chứng quyền STB (chiếm 10.2%).
Nguồn: VietstockFinance
Khối lượng giao dịch toàn thị trường trong phiên 16/10 đạt 43.83 triệu CW, giảm 5.02%; giá trị giao dịch đạt 30.83 tỷ đồng, giảm 17.38% so với phiên 13/10. Trong đó, CVPB2307 là mã dẫn đầu thị trường về khối lượng và giá trị giao dịch, với tổng khối lượng đạt 3.58 triệu CW, tương đương giá trị 1.47 tỷ đồng.
Khối ngoại tiếp tục bán ròng trong phiên 16/10 với tổng mức bán ròng đạt 1.21 triệu CW. Trong đó, CVRE2305 và CVPB2304 là hai mã bị bán ròng nhiều nhất.
Công ty chứng khoán KIS hiện đang là tổ chức phát hành có nhiều mã chứng quyền nhất thị trường với 72 mã, theo sau là HSC với 39 mã, SSI với 30 mã, ACBS với 17 mã, VND với 13 mã, VCI với 7 mã, PHS với 2 mã.
Trong phiên 16/10, nhóm chứng quyền thuộc SSI chiếm 54.2% tổng khối lượng giao dịch toàn thị trường, KIS chiếm 22.8%, ACBS chiếm 7.3%, HSC chiếm 7.2%, VND chiếm 7%, VCI chiếm 1.6%, PHS chiếm 0.2%.
 
Nguồn: VietstockFinance
II. ĐỊNH GIÁ CÁC CHỨNG QUYỀN
Dựa trên phương pháp định giá phù hợp với thời điểm khởi đầu là ngày 17/10/2023, mức giá hợp lý của các chứng quyền đang được giao dịch trên thị trường được thể hiện như sau:
Nguồn: VietstockFinance
Lưu ý: Chi phí cơ hội trong mô hình định giá được điều chỉnh để phù hợp với thị trường Việt Nam. Cụ thể, lãi suất tín phiếu phi rủi ro (tín phiếu Chính phủ) sẽ được thay thế bằng lãi suất tiền gửi trung bình của các ngân hàng lớn với sự hiệu chỉnh kỳ hạn phù hợp với từng loại chứng quyền.
Theo định giá trên, CVIB2302 và CMWG2311 hiện là hai mã chứng quyền có mức định giá hấp dẫn nhất.
Những mã chứng quyền có effective gearing càng cao thì biến động tăng/giảm theo chứng khoán cơ sở sẽ càng lớn. Hiện CMSN2301 và CVIB2303 là hai mã chứng quyền có tỷ lệ effective gearing cao nhất thị trường.
Bộ phận Phân tích Kinh tế & Chiến lược Thị trường, Phòng Tư vấn Vietstock
FILI
|
