|
Vietstock Daily 25/3: Dòng tiền bắt đáy đã hoạt động tích cực hơn
Tín hiệu đáng chú ý là dòng tiền bắt đáy đã hoạt động tích cực hơn về cuối phiên. Điều này có thể giúp thúc đẩy giao dịch diễn ra sôi động hơn trong các phiên tới.
I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN NGÀY 25.03.2015
- Thị trường tiếp tục chìm trong sắc đỏ khi kết phiên VN-Index vẫn giảm 0.61% xuống còn 567.43 điểm và HNX-Index giảm 0.74% xuống mức 83.32 điểm. Nhóm VS-Small Cap giảm điểm ít nhất với 0.76%, trong khi 3 nhóm VS-Mid Cap, VS-Large Cap và VS Small Cap đều giảm mạnh lần lượt theo mức độ tăng dần 1.02%, 1.13% và 1.25%.
- Số ngành giảm điểm vẫn chiếm ưu thế với 21/23 nhóm ngành. Trong đó, Nông – Lâm – Ngư giảm mạnh nhất với 3.73%, tiếp theo là Bảo hiểm (2.75%) và Khai Khoáng (2.35%). Nhóm cổ phiếu nóng tiếp tục giảm điểm; cụ thể Xây dựng, Chứng khoán và Bất động sản giảm lần lượt 1.45%, 1.11% và 0.99%.
- Nhóm cổ phiếu Large Cap tiếp tục kéo giảm thị trường trong phiên hôm nay. Trong đó, GAS, PVD, MSN, BID, STB… là những cổ phiếu có tác động tiêu cực lên chỉ số VN-Index khi nhóm này kéo giảm hơn 0.37%.
- Đà giảm điểm mạnh ở nhóm cổ phiếu lớn khiến cho giới đầu tư lo lắng và đẩy mạnh tháo hàng trên diện rộng. Giao dịch ở nhóm cổ phiếu đầu cơ cũng không mấy khả quan khi sắc đỏ bao trùm, khi KBC, ITA, HQC, VHG, DLG, KLF… đều kết phiên trong sắc đỏ.
- Diễn biến giao dịch có phần cải thiện về phía cuối phiên khi dòng tiền bắt đáy gia tăng hoạt động. Sắc xanh xuất hiện trở lại ở VCB, FLC, DXG, GTN, HAI, HAR, HHS, HBC, TTF, TDC… đã giúp ổn định tâm lý giới đầu tư. Có thể thấy rõ tác động khi đà giảm ở nhiều cổ phiếu cũng như chỉ số đã được thu hẹp đáng kể khi đóng cửa thị trường.
- Tuy nhiên, khối lượng khớp lệnh vẫn đang sụt giảm trên HOSE với 7.86% so với phiên giao dịch hôm qua khi chỉ đạt 85.2 triệu đơn vị, trên HNX khớp lệnh giảm 3.11% đạt 38.1 triệu đơn vị.
- Khối ngoại tiếp tục bán ròng trên HOSE với giá trị 40.5 tỷ đồng và trên HNX là 20.9 tỷ đồng. Điều này đang trở thành mối lo ngại hàng đầu trong giới đầu tư hiện nay.
Trên HOSE, PVD vẫn là cổ phiếu bị khối ngoại bán ròng mạnh nhất với 22.8 tỷ đồng, tiếp đó là GAS (16.4 tỷ đồng), HAG (15.3 tỷ đồng), KDC (12.9 tỷ đồng)...; trong khi họ mua ròng mạnh nhất ở VIC (17.9 tỷ đồng), DXG (9.2 tỷ đồng), CTG (7.1 tỷ đồng), HVG (5.9 tỷ đồng)... Trên HNX, khối ngoại bán ròng mạnh nhất ở TIG với 10.2 tỷ đồng, kế tiếp là PVS (7.7 tỷ đồng), HUT (3.3 tỷ đồng); trong khi giá trị mua ròng ở các cổ phiếu không đáng kể.
- Thị trường giao dịch mệt nhọc, lượng cầu vẫn ở vị thế yếu trong khi đó lo ngại bán ròng từ khối ngoại sẽ khiến nhà đầu tư trở nên thận trọng hơn. Tín hiệu đáng chú ý là dòng tiền bắt đáy đã hoạt động tích cực hơn về cuối phiên. Điều này có thể giúp thúc đẩy giao dịch diễn ra sôi động hơn trong các phiên tới.
PHÂN TÍCH KỸ THUẬT
Phân tích Xu hướng và Dao động giá
VN-Index - MACD phá vỡ ngưỡng 0. Ở góc nhìn dài hạn, VN-Index đang ở dưới đường trendline kẻ từ đỉnh tháng 9/2014 và các đường trung bình SMA 200, SMA100. Do đó VN-Index sẽ tiếp tục chịu áp lực giảm điểm và có nhiều khả năng test lại vùng 540 - 550 điểm.
Ở góc nhìn ngắn hạn, VN-Index đã hình thành Rising Wedge đồng thời xuất hiện mẫu hình Falling Window trong phiên giao dịch ngày 24/03/2015 cho thấy tâm lý nhà đầu tư đang bi quan. Khoảng trống này sẽ đóng vai trò kháng cự trong những đợt tăng điểm của VN-Index trong thời gian tới.
Các chỉ báo kỹ thuật khác đều cho tín hiệu giảm điểm. Đáng chú ý là đường -DI đã vượt lên trên +DI. Tuy nhiên, đường ADX (đường màu đen) cần vượt khỏi mốc 25 để chứng tỏ đây là một xu hướng giảm mạnh.
HNX-Index – Phá vỡ khỏi trendline hỗ trợ ngắn hạn. HNX-Index gặp lực cản từ đường SMA 50 (màu đỏ) nên đã giảm trở lại và phá vỡ đường trendline ngắn hạn. Đây là tín hiệu đáng tin cậy cho thấy xu hướng giảm đang hiện hữu. Mặt khác, phiên giao dịch trước đó ngày 23/03/2015 HNX-Index cũng xuất hiện hình nến gần giống như Bearish Engulfing.
Trong trường hợp HNX-Index tiếp tục giảm điểm mạnh thì sẽ test lại vùng 78 – 80 điểm. Vùng này là đáy cũ của tháng 12/2014 nên dự kiến sẽ hỗ trợ mạnh cho HNX-Index. Tuy vậy, nhà đầu tư cũng cần quan sát hành động giá (price action) tại mức hỗ trợ này trước khi ra các quyết định đầu tư vì thanh khoản giảm khá mạnh và rơi xuống dưới mức trung bình 20 phiên (tương đương 39 triệu đơn vị).
Phân tích Market Strength
VS-Arms VN tăng mạnh và vượt 1.2 cho thấy bên bán chiếm ưu thế trong phiên 24/03/2015. VS-Arms VN liên tục tăng trong 5 phiên gần đây đã khiến cho EMA 5 ngày tăng trở lại và đang duy trì ở mức 1.92. Vì vậy, khả năng bên bán tiếp tục chiếm ưu thế trong các phiên sắp tới là rất lớn.
Trong phiên 24/03/2015, VS-LBR có phần cải thiện so với ngày giao dịch 23/03/2015 cho thấy các nhà đầu tư lớn đã tham gia mạnh hơn.
Phân tích Dòng tiền
Biến động của dòng tiền thông minh: VS-NVI VN trong ngày 24/03/2015 vẫn được duy trì ngang bằng so với 2 phiên giao dịch trước đó. Điều này cho thấy dòng tiền thông minh vẫn chưa rút ra khỏi thị trường.
Biến động của dòng tiền từ khối ngoại: Khối ngoại tiếp tục bán ròng trong phiên 24/03/2015 tuy với khối lượng ít hơn. NetValForVN vẫn duy trì dưới đường EMA 5 ngày và ngưỡng 0. Điều này cho thấy khối ngoại vẫn chưa tích cực tham gia thị trường trong những phiên gần đây.
II. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG NGÀY 24.03.2015
Phòng Nghiên cứu Vietstock
|
