|
Vietstock Daily 25/10: Giá-Khối lượng cùng suy giảm, rủi ro tăng cao trở lại
Sự biến động cùng chiều của giá (chỉ số) và khối lượng trong xu hướng giảm giá cho thấy cơ may đảo chiều tăng điểm là rất thấp tại thời điểm hiện nay.
I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN NGÀY 25.10.2012
• Thị trường nhanh chóng đảo chiều sau phiên tăng nhẹ hôm qua. VN-Index đóng cửa giảm 0.57% xuống 395.45 điểm; HNX-Index cũng giảm 0.57% xuống 54.25 điểm.
• Việc đảo chiều nhanh chóng cho thấy tâm lý giới đầu tư chưa thực sự tin tưởng vào khả năng tăng trưởng trở lại của thị trường. Đây là điều hoàn toàn dễ hiểu khi chỉ dấu quan trọng là thanh khoản chưa có sự cải thiện trong bối cảnh thiếu vắng các thông tin hỗ trợ
• Giao dịch đáng chú ý nhất trong phiên hôm này thuộc về BGM và ACB. BGM đã quay đầu giảm sàn sau 11 phiên tăng trần liên tiếp khi hoạt động xả hàng diễn ra mạnh mẽ tại cổ phiếu này. Trong khi đó, ACB gây chú ý cho giới đầu tư khi bất ngờ tăng điểm nhẹ vào cuối phiên giao dịch, góp công lớn giúp HNX-Index thu hẹp đà giảm điểm.
• Trong khi bên bán duy thì mức giá cao thì bên mua cũng không quá vội vã, chỉ mua vào ở những mức giá thấp. Giao dịch chỉ tập trung ở các mã có tính đầu cơ cao, khi top 10 cổ phiếu giao dịch mạnh đã chiếm gần 60% khối lượng trên HNX.
• Giao dịch cầm chừng khiến cho thanh khoản của thị trường không được cải thiện. Khối lượng khớp lệnh trên HOSE đạt 23.4 triệu đơn vị, giảm nhẹ 3.3% so với phiên giao dịch hôm qua; khối lượng trên HNX đạt 17.5 triệu đơn vị, tăng 3.9%.
EIB tiếp tục có giao dịch thoả thuận đột biến với 8 triệu đơn vị, tương đương với gần 132 tỷ đồng. Như vậy, chỉ trong 3 phiên đầu tuần đã có 23 triệu cổ phiếu EIB được sang tay thỏa thuận.
• Khối ngoại gia tăng mua ròng nhẹ 17.2 tỷ đồng trên HOSE, chủ yếu tập trung ở các mã SSI (2.7 tỷ đồng), GMD(2.6 tỷ đồng); trong khi lực bán ròng mạnh vẫn tập trung ở STB (2.5 tỷ đồng), PGD (1.5 tỷ đồng). Trên HNX, khối ngoại mua ròng nhẹ 2.3 tỷ đồng, nhưng các giao dịch riêng lẻ không đáng kể.
• Thông tin CPI tháng 10 cả nước vừa được Tổng cục Thống kê chính thức công bố. Theo đó, CPI tháng 10 tăng 0.85% so với tháng 9, tăng 7% so với cùng kỳ năm trước và tăng 6.02% so với cuối năm 2011. Có lẽ thông tin lạm phát đã không còn trong danh sách ưu tiên hàng đầu của giới đầu tư, và trên thực tế cũng không còn là mối lo ngại lớn nhất của nền kinh tế.
Phân tích kỹ thuật: VN-Index – RMO Trade Mode có thể cho bán trở lại. Trong bối cảnh xu hướng vẫn chưa thực sự rõ ràng và đang duy trì mức yếu (thể hiện qua việc chỉ số ADX vẫn tiếp tục đà lao dốc và đang có giá trị 14) thì tín hiệu bán của RMO Trade Mode (nếu xảy ra) là rất đáng chú ý.
Hai đường Swing Trd 2 và Swing Trd 3 đã bắt đầu thu hẹp khoảng cách nên khả năng cho tín hiệu bán là rất cao nếu VN-Index vẫn tiếp tục tình trạng giằng co mạnh và thanh khoản thấp.
Hiện tại, khối lượng khớp lệnh vẫn duy trì bên dưới trung bình 20 phiên gần nhất (tương đương 31 triệu đơn vị/phiên). Biểu hiện khá tiêu cực này của thanh khoản khiến nhiều người lo ngại và nguy cơ giảm sâu tăng cao trở lại.
Vùng 380 – 390 điểm sẽ tiếp tục là tâm điểm kỹ thuật trong thời gian tới. Vùng này đang được giới chuyên môn kỳ vọng sẽ tiếp tục phát huy vai trò chống đỡ tích cực. Nhà đầu tư vẫn chỉ nên tiếp tục áp dụng chiến thuật bắt đáy thận trọng và hạn chế giải ngân quá nhiều (hơn 30% danh mục) vì tình hình có thể vẫn còn diễn biến phức tạp.
HNX-Index – Bollinger Bands sắp bung nén. Với phiên giảm điểm ngày 24/10/2012, HNX-Index tiếp tục duy trì bên dưới middle của Bollinger Bands khi dải này đang chuẩn bị bung nén trở lại. Trong bối cảnh hiện tại, nguy cơ HNX-Index sụt giảm mạnh trở lại là rất cao.
Nhóm momentum đã cho bán đồng loạt với ngưỡng kháng cự mạnh Fibonacci Projection 100% vẫn đang duy trì khiến cho nhiều nhà đầu tư thất vọng và chuyển sang thận trọng hơn với thị trường.
Sự biến động cùng chiều của giá và khối lượng trong xu hướng giảm giá cũng cho thấy cơ may đảo chiều tăng điểm là rất thấp tại thời điểm hiện nay.
VS-Market Strength: Trong phiên giao dịch ngày 24/10/2012, VS-A/D HOSE đạt mức 0.64, tức số mã tăng giá bằng 0.64 lần số mã giảm giá; trong khi VS-U/D HOSE là 0.54, tức khối lượng của cổ phiếu tăng giá bằng 0.54 lần so với khối lượng giao dịch của phía giảm giá. VS-A/D HNX đạt 0.74 lần và VS-U/D HNX bằng 0.14 lần.
VS-Arms VN ngày 24/10/2012 đạt giá trị 2.06. Đây mức cao của chỉ số này, chứng tỏ bên bán đang chiếm ưu thế trong phiên này.
EMA 5 ngày của VS-Arms VN đang ở mức 1.75, là mức cao của của chỉ số này. Nó cho thấy bên bán đang chiếm ưu thế nếu xét trong 5 phiên gần đây.
II. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG NGÀY 24.10.2012
Phòng Nghiên cứu Vietstock
FFN
|
