|
Vietstock Daily: Nhận định thị trường chứng khoán ngày 15/06 Trong vài phiên tới, hoạt động tái cơ cấu hàng quý của các quỹ ETF sẽ đi vào giai đoạn cuối và thị trường tiến về gần vùng hỗ trợ mạnh. Tâm lý chờ đợi của giới đầu tư sẽ giảm bớt và giao dịch sẽ sôi động hơn. I. NHẬN ĐỊNH THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN NGÀY 15/06/2012 VN-Index đóng cửa giảm 0.54% xuống 425.28 điểm; HNX-Index giảm 0.70% xuống 74.76 điểm. VS 100 và VN 30 đều giảm điểm lần lượt 1.19% và 0.78%, đứng tại 69.63 điểm và 500.24 điểm. VS-Mid Cap giảm mạnh nhất 0.66%, tiếp theo là VS-Small Cap giảm 0.58%, VS-Micro Cap giảm 0.47, và VS-Large Cap giảm 0.44%. Tổng khối lượng giao dịch khớp lệnh trên HOSE đạt 42.1 triệu đơn vị, giảm 7.97% so với phiên giao dịch hôm qua. Trên HNX, tổng khối lượng giao dịch khớp lệnh đạt gần 32.9 triệu đơn vị, tiếp tục giảm 5.35%. Khối ngoại mở rộng bán ròng với 93 tỷ đồng trên HOSE. Họ vẫn bán ròng mạnh nhất STB với 76.9 tỷ đồng, tương đương hơn 3.43 triệu đơn vị; trong khi mua ròng mạnh CTG với 9 tỷ đồng và SJS với 8.6 tỷ đồng. Trên HNX, khối ngoại mua ròng mạnh với gần 32.6 tỷ đồng. Họ tiếp tục bỏ tiền ”thu gom” bộ đôi PVX và VCG với giá trị lần lượt 17.5 tỷ đồng và 16.6 tỷ đồng; trong khi vẫn duy trì bán ròng mạnh nhất VND với 3.4 tỷ đồng. Động thái cơ cấu lại danh mục của các quỹ ETF tiếp tục ảnh hưởng mạnh đến hoạt động giao dịch của khối ngoại. Nói một cách khác, có vẻ như khối ngoại ngoài ETF vẫn đang tỏ ra khá thận trọng với thị trường trong suốt tuần vừa qua. Số ngành tăng tiếp tục sụt giảm chỉ còn 5/24 nhóm ngành, trong đó nổi bật là Nông – Lâm – Ngư nghiệp tăng nhẹ 1.03%. Các ngành nóng như Ngân hàng, Xây dựng, Chứng khoán, Bất động sản đều mất điểm khá mạnh lần lượt 1.59%, 1.29%, 0.93% và 0.66%; trong khi Khai khoáng đi ngược chiều khi bật tăng 0.72% Trên thực tế, nỗ lực đánh lên đã xuất hiện vào cuối buổi sáng, được khởi động từ một số cổ phiếu Khai khoáng với sự dẫn đầu của KSA. Tuy vậy, tín hiệu này dường như là chưa đủ mạnh để lôi kéo dòng tiền tham gia khi các cổ phiếu được quan tâm như STB, REE, VND và SHS bị bán ra mạnh. Khối lượng khớp lệnh tiếp tục sụt giảm nhẹ cho thấy hoạt động mua vào vẫn đang trong xu hướng thận trọng cao. Việc thiếu vắng các thông tin hỗ trợ trong thời điểm hiện tại đã khiến sự e ngại dâng cao. Khủng hoảng châu Âu tiếp tục có một tháng khó khăn trước các sự kiện chính trị quan trọng trong tháng 6. Trong khi đó, trong nước, báo chí đưa tin một vài ngân hàng tăng mạnh lãi suất dài hạn thỏa thuận khi không bị khống chế mức trần. Chúng tôi nghĩ đây là hiện tượng khá bình thường vì lãi suất kỳ hạn dài vẫn phải cao hơn kỳ hạn ngắn để bù đắp rủi ro. VN-Index đã có liên tiếp 5 phiên giảm điểm, HNX-Index cũng gần như tương đương. Trong vài phiên tới, hoạt động tái cơ cấu hàng quý của các quỹ ETF sẽ đi vào giai đoạn cuối và thị trường tiến về gần vùng hỗ trợ mạnh. Tâm lý chờ đợi của giới đầu tư sẽ giảm bớt và giao dịch sẽ sôi động hơn. Tuy vậy, một sự thận trọng là không thừa trong giai đoạn hiện nay, bởi tâm lý giới đầu tư đang trở nên e ngại rủi ro hơn rất nhiều so với trước đây. Phân tích kỹ thuật: VN-Index – Breakaway gap bị lấp đầy. Đây là một tín hiệu khá bi quan trong giai đoạn hiện nay. Nó cho thấy khả năng tăng trưởng của thị trường đang bị hạn chế khá nhiều, vì theo lý thuyết khi Breakaway gap bị lấp đầy có thể báo hiệu cho một sự đảo chiều xu hướng. Nhóm chỉ báo dao động (momentum) đã chững lại đà hồi phục và có thể duy trì trong vùng thấp một thời gian nữa. Các phân kỳ giá lên có thể sẽ hình thành tiếp đoạn phân kỳ thứ 3 trong những phiên tới. Điểm đáng lo nhất hiện nay vẫn là thanh khoản. Nếu tình trạng thanh khoản thấp (dưới 50 triệu đơn vị/phiên) vẫn duy trì thì đà sụt giảm có thể sẽ trở nên mạnh hơn trong những phiên tới. HNX-Index – Về vùng chống đỡ mạnh. Vẫn tiếp tục quá trình giằng co mạnh, HNX-Index đang trong quá trình dịch chuyển về gần các ngưỡng chống đỡ bên dưới. Fibonacci Retracement 38.2%, SMA 100... sẽ giúp cho đà điều chỉnh không quá sâu và bất ngờ như trong giai đoạn trước. Mặt khác, các chỉ báo đang duy trì trong vùng rất thấp nên những phiên sụt giảm sâu bất ngờ (thrust down) sẽ khó xảy ra. VIETSTOCK INDEX VS 100: Giảm mạnh (-1.19%) trong phiên giao dịch ngày 14/06/2012, VS 100 chững lại đà tăng trưởng của giai đoạn trước đó. Khối lượng giao dịch duy trì ở mức trung bình. Nếu tình trạng này không được cải thiện trong thời gian tới thì khả năng có điều chỉnh mạnh là khá cao. VS-Market Strength: Trong phiên giao dịch ngày 14/06/2012, VS-A/D HOSE đạt mức 0.51, tức số mã tăng giá bằng 0.51 lần số mã giảm giá; trong khi VS-U/D HOSE là 0.22, tức khối lượng của cổ phiếu tăng giá bằng 0.22 lần so với khối lượng giao dịch của phía giảm giá. VS-A/D HNX đạt 0.62 lần và VS-U/D HNX bằng 0.44 lần. VS-Arms VN ngày 14/06/2012 đạt giá trị 1.87 chứng tỏ bên bán đang chiếm ưu thế trong phiên này. EMA 5 ngày của VS-Arms VN duy trì ở mức 1.56, là mức cao của chỉ số này và cho thấy bên bán đang chiếm ưu thế nếu xét trong 5 phiên gần đây. II. PHÂN TÍCH KỸ THUẬT DOW JONES, GIÁ VÀNG Dow Jones: Liên tục dịch chuyển ngang Do sức ép của SMA 100 và SMA 50 nên mặc dù đã có những tín hiệu hồi phục trong ngắn hạn nhưng DJIA vẫn liên tục đi ngang. Nếu tình trạng trên vẫn tiếp diễn thì khả năng RMO Trade Mode sẽ cho bán trở lại. Khi đó, sự thận trọng trong ngắn hạn đối với thị trường này sẽ tăng cao. Vàng: MACD có thể sẽ cho bán trở lại Giá mặc dù vẫn tiếp tục giằng co mạnh nhưng đã có dấu hiệu khá tích cực nhờ vào sự hỗ trợ tốt của middle của Bollinger Bands. Tuy nhiên, nếu tiếp tục giằng co trong những phiên tới thì khả năng MACD cho bán trở lại là rất cao. Nếu tín hiệu này xuất hiện, giá vàng có thể quay đầu giảm trở lại. III. THỐNG KÊ THỊ TRƯỜNG NGÀY 14/06/2012 Phòng Nghiên cứu VIETSTOCK FFN
|
