|
HFIC - "Gà đẻ trứng vàng" của UBND TPHCM kinh doanh ra sao nửa đầu năm 2023?
BCTC riêng 6 tháng đầu năm 2023 của Công ty Đầu tư Tài chính Nhà nước TPHCM (HFIC) cho thấy lãi sau thuế tăng trưởng mạnh mẽ 364% so với cùng kỳ. Đáng chú ý, giá trị hợp lý đầu tư vào Chứng khoán HSC tăng vọt.
Trụ sở Công ty Đầu tư tài chính Nhà nước TP. Hồ Chí Minh (HFIC)
|
Đầu tiên, thu nhập lãi thuần tăng 86% so với cùng kỳ lên hơn 62 tỷ đồng; phần doanh thu hoàn toàn đến từ lãi cho vay đạt 100.8 tỷ đồng, tăng 32% trong khi chi phí lãi và chi phí liên quan trực tiếp tới việc huy động vốn lại giảm 10% còn 38.7 tỷ đồng. Đồng thời, thu nhập thuần từ hoạt động dịch vụ tăng mạnh 409% lên 89.5 tỷ đồng nhờ lãi tiền gửi cao gấp 5.8 lần cùng kỳ.
Đáng chú ý nhất là thu nhập thuần từ hoạt động đầu tư góp vốn vào đơn vị khác tăng 349% lên 179.6 tỷ đồng nhờ cổ tức và lợi nhuận được chia tăng mạnh. Qua đó trở thành khoản thu nhập lớn nhất của HFIC trong 6 tháng đầu năm nay.
Sau khi khấu trừ giá vốn, HFIC lãi thuần trước dự phòng rủi ro cho vay 299.4 tỷ đồng, tăng 334%. Đáng chú ý, chi phí dự phòng rủi ro cho vay 6 tháng đầu năm ghi nhận mức âm 17.5 tỷ đồng chủ yếu nhờ phần hoàn nhập dự phòng chung 15 tỷ đồng và hoàn nhập dự phòng cụ thể 2.4 tỷ đồng, trong khi cùng kỳ phải trích dự phòng tổng cộng hơn 6.6 tỷ đồng. Do đó, lãi trước thuế riêng lẻ tăng 409% lên 316.9 tỷ đồng.
HFIC phát sinh khoản chi phí thuế TNDN khoảng 27.8 tỷ đồng thay vì không chịu khoản thuế TNDN nào như cùng kỳ nhờ lỗ được kết chuyển hơn 1,860 tỷ đồng. Nhưng điều này cũng không khiến HFIC mất đi sự tăng trưởng so với cùng kỳ với 6 tháng đầu năm trước với lãi sau thuế tăng 364% lên 289 tỷ đồng.
Xét trên giai đoạn 2018 – 6T2023, HFIC đang có kết quả kinh doanh theo hướng có phần sụt giảm, loại trừ lãi biến động đột biến trong hai năm 2021 và 2022 (chủ yếu vào nửa sau của năm) do tác động từ khoản trích lập dự phòng rủi ro cho vay hơn 1.9 ngàn tỷ.
|
Trước đó, tại ngày 31/12/2021, HFIC cho biết có 2,081 tỷ đồng nợ có khả năng mất vốn. Sau đó một năm, khoản nợ đã được phân loại lại thành nợ đủ tiêu chuẩn. Công ty không thuyết minh khách hàng vay là những đơn vị nào.
|
|
Diễn biến lãi sau thuế của HFIC giai đoạn 2018 - 6T2023
(Đvt: Tỷ đồng)
|
Tài sản của HFIC tại thời điểm cuối quý 2 giảm 2.8% so với thời điểm đầu năm, đạt hơn 11,662 tỷ đồng. Trong đó có gần 9,680 tỷ đồng giá trị các khoản đầu tư, tương đương 83% tài sản. Theo dữ liệu trên BCTC, HFIC chủ yếu đầu tư góp vốn vào đơn vị khác, đạt hơn 5,996 tỷ đồng.
Các khoản đầu tư vào công ty con có giá gốc hơn 2,619 tỷ đồng, phân bổ vào 3 công ty, trong đó chiếm phần lớn là giá trị đầu tư tại Công ty TNHH MTV Quản lý Kinh doanh nhà TPHCM gần 1,178 tỷ đồng và Công ty TNHH MTV Xổ số Kiến thiết TPHCM gần 1,297 tỷ đồng, còn lại gần 145 tỷ đồng đầu tư vào CTCP Chiếu sáng Công cộng TPHCM (UPCoM: CHS).
Nguồn: BCTC riêng 6 tháng đầu năm 2023 của HFIC
|
Còn các khoản đầu tư vào công ty liên kết và đầu tư vào đơn vị khác được dàn trải hơn khi có tổng cộng 27 đơn vị nhận được vốn đầu tư từ HFIC. Lớn nhất trong số đó phải kể đến khoản đầu tư vào CTCP Chứng khoán TPHCM (HSC, HOSE: HCM) có giá gốc gần 1,011 tỷ đồng, tương ứng tỷ 20.8% vốn của HSC. Khoản đầu tư này hiện có giá trị hợp lý (xác định theo giá đóng cửa trên sàn HOSE tại ngày 30/06/2023) gần 2,683 tỷ đồng, gấp 1.4 lần so với đầu năm nhờ giá cổ phiếu HCM tăng mạnh.
| Giá cổ phiếu HCM tăng mạnh trong 6 tháng đầu năm 2023 |
|
|
|
Năm 2019, HSC đã phát hành thêm cổ phần tăng vốn điều lệ với giá ưu đãi cho cổ đông hiện hữu, tổng số lượng phát hành cho HFIC là 25 triệu cp và đã được Công ty hấp thụ toàn bộ. Tuy nhiên, lượng cổ phiếu này nằm sau đó nằm trong phương án chuyển nhượng đã được HĐTV HFIC thông qua.
Trong năm 2020, HFIC đã chuyển nhượng hơn 14.5 triệu cp theo phương pháp khớp lệnh, còn lại gần 10.5 triệu cp được HFIC sắp xếp vào chứng khoán kinh doanh và sẽ tiếp tục được chuyển nhượng trong thời gian tới. Nếu tính cả lượng cổ phần mua thêm trong năm 2019 thì tỷ lệ sở hữu của HFIC ở HSC tại ngày 30/06/2023 là 23.09%.
|
Còn lại trong các khoản đầu tư là tiền gửi (kỳ hạn từ 6 đến 12 tháng tại các Ngân hàng thương mại với lãi suất 5.2 - 9%/năm) và cho vay (trực tiếp và hợp vốn).
Về cơ cấu nguồn vốn, HFIC vay nợ không nhiều, chỉ khoảng 13%, tương đương hơn 1,521 tỷ đồng. Toàn bộ đều vay dài hạn từ Bộ Tài chính nhằm tài trợ cho các dự án quỹ đầu tư phát triển đô thị, dự án quỹ đầu tư phát triển địa phương…
| Ngày 02/02/2010, trên cơ sở được sự đồng ý về nguyên tắc và ủy quyền Thủ tướng Chính phủ; UBND TPHCM đã ban hành Quyết định số 576/QĐ-UBND về việc thành lập HFIC trên cơ sở tổ chức lại Quỹ Đầu tư Phát triển Đô thị thành phố.
|
Huy Khải
FILI
|
