|
Cổ phiếu nào đáng chú ý trong thời gian này?
SKG, ACB, BFC và DHA là các cổ phiếu được các công ty chứng khoán (CTCK) khuyến nghị nhà đầu tư nên mua hoặc nắm giữ trong thời gian này.
SKG: Mua với giá mục tiêu 101,200 đồng/cp
CTCK KIS Việt Nam (KIS) khuyến nghị mua cổ phiếu SKG của CTCP Tàu cao tốc Superdong Kiên Giang (HOSE: SKG) với giá mục tiêu 101,200 đồng/cp.
Theo KIS, trong một vài năm gần đây, Phú Quốc đã đón nhận làn sóng đầu tư lớn, đặc biệt vào du lịch như: Vinpearl Phú Quốc, khu vườn bách thú Safari,… Phú Quốc đang đón ngày càng nhiều khách du lịch tới đảo với khoảng 1.92 triệu lượt khách trong 8 tháng đầu năm 2016, vượt mức 1.64 triệu lượt trong năm 2015. Điều này đang mang lại rất nhiều thuận lợi cho hoạt động vận tải của SKG và hiện Công ty đang độc quyền trong tuyến Rạch Giá ↔ Phú Quốc với thị phần từ 83 - 85% tại tuyến Hà Tiên - Phú Quốc và 65% trong tuyến Rạch Giá - Nam Du.
Mặc khác, đảo Nam Du là một điểm đến khác khi đến Kiên Giang của du khách với 47,000 lượt khách trong năm 2015 và 20,000 lượt trong 3 tháng đầu năm 2016. Do đó, đối với các tuyến hiện tại, SKG sẽ đưa thêm 2 tàu nữa vào sử dụng trong quý 4/2016 và quý 1/2017 để đáp ứng nhu cầu của khách hàng. Theo thông tin từ SKG, vé tới đảo Nam Du đã được đặt hết tới tháng 12/2016, thể hiện nhu cầu du lịch tới hòn đảo này là rất lớn.
Đối với hoạt động vận tải tại Kiên Giang, SKG sẽ chỉ phải trả mức thuế là 10% trong suốt thời gian hoạt động như là một ưu đãi dành cho các công ty đầu tư vào vùng đặc biệt khó khăn. Hơn nữa, thuế thu nhập trên đội tàu của SKG hiện tại cũng đang được miễn, giảm. Cụ thể, tàu SKG I và SKG II được giảm 50% thuế tới năm 2020, tàu SKG III và SKG IV được hưởng 50% thuế tới năm 2022 và các tàu còn lại đang được miễn thuế. Theo đó, SKG tiết kiệm 34 tỷ đồng và 21 tỷ đồng tiền thuế trong năm 2015 và 6 tháng đầu năm 2016.
Xem thêm tại đây
ACB: Mua nhờ triển vọng tăng trưởng cao
CTCK VietcomBank (VCBS) khuyến nghị mua cổ phiếu ACB của Ngân hàng TMCP Á Châu do hoạt động cốt lõi ngày càng cải thiện và triển vọng tăng trưởng cao sau quá trình xử lý tài sản tồn đọng.
Với các dấu hiệu khả quan trong hoạt động kinh doanh cốt lõi của ACB trong 6 tháng đầu năm 2016, VCBS cho rằng ACB đang dần thoát khỏi ảnh hưởng tiêu cực của nợ đọng và củng cố lại đà tăng trưởng. VCBS dự tính ACB có thể ghi nhận 1,233 tỷ đồng lợi nhuận sau thuế năm 2016 (tăng 19.5% so với năm trước và vượt 2.6% kế hoạch đề ra).
VCBS ước tính lợi suất cho vay khách hàng cải thiện 0.2% từ 8.6% lên 8.8% do ACB tập trung phân khúc bán lẻ. Trong khi đó, lãi suất tiền gửi cũng tăng tương ứng 0.2% do ACB có điều chỉnh tăng nhẹ lãi suất huy động trong nửa đầu năm. Lãi suất từ phát hành giấy tờ có giá giảm 0.9% do lợi suất thấp từ khoản trái phiếu 2,000 tỷ trong năm đầu tiên (8.5% so với chi phí trung bình trước đó là 11.7%). Tuy nhiên, về số tuyệt đối chi phí vốn từ phát hành có giá tăng 20.5% so với năm 2015. Theo đó, kết hợp với việc tỷ lệ LDR dự kiến tăng từ 76.6% (2015) lên 80% (2016) do ACB sẵn sàng nâng tỷ lệ LDR để tối ưu hóa nguồn vốn, NIM sẽ được cải thiện nhẹ từ 3.4% lên 3.6%.
Cổ phiếu ACB hiện đang được giao dịch với P/B dự phóng khoảng 1.25 lần, xấp xỉ trung bình ngành. Do hoạt động cốt lõi ngày càng cải thiện và triển vọng tăng trưởng cao sau quá trình xử lý tài sản tồn đọng, VCBS cho rằng ACB đang ở mức giá tốt để đầu tư.
Xem thêm tại đây
BFC: Mua với giá mục tiêu 40,000 đồng/cp
CTCK BIDV (BSI) khuyến nghị mua cổ BFC của CTCP Phân bón Bình Điền với giá mục tiêu 40,000 đồng/cp.
BSI kỳ vọng sản lượng tiêu thụ của BFC sẽ tăng do xu hướng tiêu thụ các dòng sản phẩm chất lượng cao, tăng khả năng hấp thụ phân cho đất. Các dòng sản phẩm này hiện chiếm khoảng 20% sản lượng tiêu thụ của BFC với giá bán cao hơn sản phẩm thông thường cùng loại khoảng 15%, qua đó cũng giúp cải thiện biên lợi nhuận của BFC. Hiện tượng Lanina gây mưa nhiều hơn tại các tỉnh miền Nam và lũ không về tại các tỉnh đồng bằng sông Cửu Long cũng thúc đẩy nhu cầu tiêu thụ phân bón.
Theo BSI, CTCP Bình Điền Ninh Bình đã góp phần cải thiện mạnh kết quả kinh doanh của BFC với tổng sản lượng tiêu thụ của nhà máy trong 9 tháng đầu năm 2016 đạt trên 80,000 tấn, dự kiến đạt 120,000 tấn trong năm 2016 và đạt 150,000 – 160,000 tấn trong năm 2017. Thị trường miền Bắc duy trì tốc độ tăng trưởng cao, với tốc độ khoảng 20%/năm trong 5 năm vừa qua. Tốc độ tăng trưởng tại thị trường miền Bắc được kỳ vọng tiếp tục tăng cao trong thời gian tới.
Bên cạnh đó, nhà máy Bình Điền Ninh Bình còn giúp công ty tiết giảm chi phí vận chuyền và chi phí thuế thu nhập doanh nghiệp, ước tính tổng lợi nhuận đóng góp của công ty trong kết quả kinh doanh 2016 của BFC là 45 tỷ đồng (tương đương 20% lợi nhuận sau thuế 2015) và cổ tức dự kiến là 30%.
BSI dự báo kết quả kinh doanh 2016 của BFC với doanh thu thuần và lợi nhuận sau thuế của BFC đạt lần lượt là 6,050 tỷ đồng và 267 tỷ đồng (tăng 17% so với năm trước), tương đương EPS cuối 2016 là 4,193 đồng.
Xem thêm tại đây
DHA: Giá hợp lý ở mức 40,500 đồng/cp
CTCK Bảo Việt (BVS) nhận định CTCP Đá Hóa An có triển vọng dài hạn khả quan với các mỏ đá còn thời hạn khai thác dài và cổ phiếu DHA có giá hợp lý ở mức 40,500 đồng/cp.
Theo BVS, trong thời gian qua, nhờ thị trường BĐS ấm lên và tăng chi cho đầu tư cơ sở hạ tầng phía Nam đã góp phần thúc đẩy nhu cầu đá xây dựng quanh thành phố Hồ Chí Minh và các tỉnh lân cận. Theo quyết định số 1469/QĐ-TTg ban hành ngày 22/8/2014, tổng nhu cầu đá xây dựng ở khu vực Đông Nam Bộ được quy hoạch tăng từ 31 triệu m3 năm 2015 lên 45 triệu m3 năm 2020, tương ứng tăng trưởng trung bình 8%/năm. Đầu ra cho ngành đá sẽ đến từ các dự án đường cao tốc, tuyến Metro lân cận và đặc biệt là sân bay Long Thành sắp được xây dựng.
Hiện nay, DHA có 3 mỏ đá đang hoạt động là mỏ Núi Gió, mỏ Tân Cang 3 và mỏ Thạnh Phú 2. Ba mỏ này có giấy phép hoạt động trong 8 - 10 năm tới, đây là một lợi thế rất lớn của DHA so với các doanh nghiệp trong khu vực khi chưa bị áp lực phải tìm được mỏ mới để duy trì hoạt động kinh doanh.
BVS cho rằng, DHA có thể ghi nhận 11 tỷ đồng lợi nhuận khác trong năm từ việc chuyển nhượng 9 ha đất sân công nghiệp tại mỏ đá Thạnh Phú và thanh lý máy móc thiết bị. Tính đến quý 2/2016, DHA đã ghi nhận gần 3 tỷ đồng lợi nhuận khác từ thanh lý máy móc thiết bị và khoản mục khách hàng trả trước tiền mua đất của HTX Thăng Long có số dư gần 26.5 tỷ đồng. Trong quý 4 tới, dự kiến khoản mục trên sẽ được tất toán và công ty thực hiện ghi nhận phần lợi nhuận còn lại. Nhờ đó, lợi nhuận trước thuế năm 2016 ước đạt 66 tỷ đồng, EPS đạt 3,500 đồng.
Xem thêm tại đây
.......................................
Khuyến nghị mua bán cổ phiếu của các công ty chứng khoán được trích dẫn lại có giá trị như một nguồn thông tin để nhà đầu tư tham khảo cho các quyết định đầu tư. Các khuyến nghị này có thể có những xung đột lợi ích với nhà đầu tư.
|
