|
VNM: MayBank Kim Eng khuyến nghị mua và kỳ vọng mục tiêu 128,000 đồng/cp
MayBank Kim Eng kỳ vọng cổ phiếu CTCP Sữa Việt Nam (HOSE: VNM) đang được giao dịch ở mức PE 2013 là 12 lần và duy trì khuyến nghị mua với giá mục tiêu 128,000 đồng, cao hơn 30% so với giá hiện tại.
* Toàn bộ báo cáo phân tích
 Theo CTCP Chứng khoán MayBank Kim Eng (MBKE), trong quý 4/2012, doanh thu công ty mẹ của VNM tăng 17.5% so với cùng kỳ năm trước đạt 7,000 tỷ đồng. Mức tăng của lợi nhuận sau thuế đạt 58.5% với 1,600 tỷ đồng.
Lợi nhuận gộp biên của VNM liên tục tăng trưởng trong quý 2/2012 (34.5%), quý 3/2012 và quý 4/2012 (35.4%).
Với kết quả đó, MBKE kỳ vọng cổ phiếu VNM đang được giao dịch ở mức PE 2013 là 12 lần với triển vọng tăng trưởng lợi nhuận bình quân hơn 25% trong 3 năm tới. EPS năm 2013 của VNM dự đoán ở mức 8,364 đồng và ROE đạt 40%. MBKE cũng duy trì khuyến nghị mua với giá mục tiêu 128,000 đồng, cao hơn 30% so với giá hiện tại.
Minh Hằng (Vietstock)
ffn
|
